Podcast [Financial Frontier] Les HBM et les disques durs augmentent en volume et en prix ! La vérité sur les bénéfices épiques de Micron/Witten/Seagate/SanDisk ! # Micron #Seagate #Witten #WD #SanDisk #Mémoire #IA #Stockage #Data Center #Rapport financier

Auteur original：【混沌產經報】

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La course mondiale aux armements dans les infrastructures d’IA est officiellement passée d’une « concurrence pour la puissance de calcul » à une « guerre spatiale de stockage de données » plus brutale ! Alors que les applications d'IA passent de la formation de modèles (formation) à l'inférence à grande échelle (inférence), l'énorme quantité de données synthétiques, d'agents (Agent AI) et de systèmes autonomes générés entraînent des pénuries de stockage épiques dans les centres de données d'IA mondiaux ! Le dernier rapport financier trimestriel pour 2026 a été publié, et le secteur de la mémoire et du stockage se trouve dans le « super cycle » le plus rentable de l'histoire. Surtout depuis la scission entre Western Digital et SanDisk, les quatre grands secteurs ont été clairement divisés et la structure des bénéfices a marqué le début d'une réévaluation historique des bénéfices : 1️⃣ Micron (MU) - le nouveau roi de la mémoire promu au "Trillion Dollar Club" ! Le chiffre d'affaires au cours du dernier trimestre a grimpé à 23,86 milliards de dollars (soit une augmentation annuelle de 196 %), et les marges bénéficiaires d'exploitation non-GAAP ont atteint le chiffre étonnant de 69 % ! Les prévisions de revenus pour le prochain trimestre appellent directement 33,5 milliards de dollars, battant directement le record historique de Micron pour l'ensemble de l'année. Sa capacité de production de HBM pour toute l'année 2026 a été acquise par des contrats il y a de nombreuses années, et l'offre dépasse à l'extrême la demande ! • 📈 Principales nouvelles juridiques de Wall Street : UBS a presque triplé son objectif de cours sur Micron à 1 625 $ dans son dernier rapport, et Citi a maintenu une forte note d'achat. 2️⃣ SanDisk——Le générateur de profits des SSD de classe entreprise ! Grâce à la folle poursuite des commandes de SSD Gen6 à haut débit par les serveurs d'IA, le directeur commercial de l'entreprise a révélé que la capacité de production actuelle ne peut même pas répondre à la demande des clients, et que les prix NAND au niveau de l'entreprise augmenteront pendant plusieurs trimestres consécutifs en 2026 ! 3️⃣ Witten (WDC) et Seagate (STX) - le mythe de la « capacité épuisée » des disques durs (HDD) de grande capacité de classe entreprise ! • Witten (WDC) : son dernier chiffre d'affaires trimestriel s'est élevé à 3,02 milliards de dollars et son bénéfice net a triplé ! L'entreprise a fait une annonce très médiatisée : toutes les capacités de production de disques durs en 2026 ont été vendues à l'avance et des contrats à long terme avec les cinq plus grands géants du cloud (Hyperscalers) ont été signés directement pour 2027-2028 ! Le dernier cours de bourse a atteint un niveau record. • Seagate (STX) : le chiffre d'affaires du dernier trimestre s'est élevé à 2,83 milliards de dollars et le flux de trésorerie disponible a atteint son plus haut niveau depuis huit ans ! Sa plate-forme HAMR (enregistrement magnétique assisté par chaleur) Mozaic 4, la plus performante, deviendra la principale force absolue des expéditions d'ici la fin de 2026, et les disques durs ultra-haute capacité de 50 To entreront officiellement en production de masse. Face à cette vague d'engouement pour le stockage, avec une hausse des volumes et des prix, et des cours boursiers atteignant des niveaux records, comment les principales entités juridiques nationales et étrangères, telles que Yongfeng, évaluent-elles la durée de vie de leur batterie ? Les investisseurs particuliers devraient-ils poursuivre les géants boursiers américains à la hausse en ce moment, ou tendre une embuscade aux distributeurs de mémoire et de modules liés à Taiwan ? L'animateur de ce programme vidéo vous offrira un démontage hardcore complet ! 💡 Notes privées super vernaculaires de Chaos : "Miaou~ ! Avant, tout le monde ne savait que courir après les puces de Jen-Hsun Huang. De manière inattendue, après avoir construit des milliers de centres de données, ils ont découvert qu'il y avait tellement de données crachées par l'IA qu'il n'y avait nulle part où les mettre ! Micron est maintenant directement entré dans le club des mille milliards de dollars simplement en vendant de la mémoire HBM. Les revenus estimés pour le prochain trimestre sont supérieurs à ceux de l'année précédente ! Ce qui est encore plus ridicule, c'est que Witten Electronics (WDC) a en fait parlé publiquement de ses 2026 Tous les disques durs de classe entreprise pour toute l'année ont été commandés par des géants de la technologie, et personne derrière eux ne peut les acheter s'ils ont de l'argent ! #Memory Super Cycle #HBM4 #SSD de qualité entreprise #大amoreport#美股财经#曰综合综合综合报#PawnomicsReport #PawsTradingRoom 💡 Observation de Sankei : L'industrie de la mémoire et du stockage est très cyclique. Mais ce qui est différent cette fois-ci, c’est que la demande de HBM tirée par l’IA a réduit la capacité de production traditionnelle de DRAM, associée à la demande rigide de stockage de grande capacité au niveau de l’entreprise, rendant cette vague « d’augmentation du volume et du prix » plus solide qu’auparavant. Dans le contexte où les géants du cloud continuent d'augmenter leurs dépenses d'investissement, les quatre géants du stockage qui fournissent la « nourriture de données » de base inaugureront un âge d'or d'explosion des bénéfices. 🔔 Pour maîtriser la dynamique des géants de Wall Street et l'analyse la plus pointue des rapports financiers sur les valeurs technologiques, n'hésitez pas à vous abonner à [Chaos Sankei News] et à allumer la petite cloche ! # Micron # Seagate # Witten Electronics # WD # SanDisk # Mémoire # Analyse des rapports financiers # Haut historique # Stockage IA # Centre de données # Semi-conducteurs # Frontière financière # Chaos Sankei Bao # Micron # Seagate # Wei Teng Electronics # WD # SanDisk # Mémoire # Haut historique # Stockage IA # Centre de données # Analyse des rapports financiers # Chaos Sankei Bao #Micron #Seagate #WesternDigital #MemoryStocks #DataCenter #AIStorage #Rapport sur les gains #マイクロン#シーゲイト#ウエスタンデジタル#SEMICONDUCTOR#米国产#メモリ#마이크론#씨게이트 #웨스턴디지털#메모리반도체#데이터센터#미국주식#micron#Wittenelectronics#Seagate#SanDisk #MemorySuperCycle#HBM4 #Enterprise-ClassSSD #DaMoTargetPrice#AIDataCenter#USStockFinance#Chaossankeipao#MicronTechnology #WesternDigital #SeagateMozaic #SanDiskSSD #AIStorageBoom #HBM4Shortage #Semiconductor2026 #PawnomicsReport #マイクロン#ウエスタンデジタル#シーゲイト#Memoryサイクル#미국주 식#마이크론테크놀로지#웨스턴디지털#씨게이트#HBM4쇼티지# prospectus # 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